сжигание монет криптовалюты что это

Сжигание монет

Понравилась статья? Поделись:

Сжигание криптовалюты (Coin burn) — это термин, обозначающий намеренное избавление от определенного количества единиц криптовалюты для обеспечения ее стабильной работы, нормализации курса или создания новой криптовалюты.

Содержание

Что такое сжигание криптовалюты? [ править ]

Сжигание криптовалюты имеет экономические и технические предпосылки. Во-первых, это наиболее популярный искусственный способ повысить ценность криптовалюты: чем меньше монет, тем выше они ценятся на рынке. Во-вторых, при транзакциях с некоторыми видами криптовалют (например, XRP и XLM) комиссию за перевод намеренно сжигают, чтобы защититься от спама мелких транзакций.

Способы сжигания токенов [ править ]

Различают несколько способов сжигания криптовалюты.

Стороннее ПО [ править ]

Специальное программное обеспечение, которое разработано для некоторых видов криптовалюты, позволяет сжигать созданные ранее монеты. Это один из наиболее простых способов: пользователю достаточно ввести необходимую для сжигания сумму в окне программы стороннего разработчика, и процесс будет запущен автоматически.

Отправка на общедоступный адрес [ править ]

Криптовалюта отправляется на общедоступный адрес, с которого эти монеты не могут быть потрачены, поскольку закрытые ключи такого адреса недоступны. Через какое-то время монеты «сгорают».

Комиссия [ править ]

Алгоритмы большинства цифровых валют предполагают возможность уничтожения монет при переводе. Когда владелец криптовалюты осуществляет транзакцию, его комиссия, вне зависимости от величины, уничтожается. Это позволяет исключить транзакционный спам, а также не снизить оборот этой валюты.

Хардфорк [ править ]

Этот способ предполагает изменение протокола шифрования, который вводит новое правило, несовместимое со старым программным обеспечением. Такой подход позволяет исключать определенную часть монет из транзакций.

Запрос неполной суммы награды [ править ]

Изменяя программный код или подключая сторонний софт для сжигания монет, можно запрашивать неполную комиссию при транзакции, в результате чего криптовалюта исчезнет. Блокчейн не сохранит данные об этих переводах, а воспользоваться монетами будет невозможно.

Proof-of-burn [ править ]

Proof-of-burn («доказательство сжигания») — один из малоизвестных методов, который позволяет получить токены или право на майнинг определенного вида криптовалюты. Он предполагает уничтожение некоторого количества альтернативной валюты, которая была получена вместе с доказательством выполнения работы. Проще говоря, Proof-of-Burn — это свидетельство того, что сегодня пользователь готов пожертвовать токенами ради того, чтобы в будущем получить бОльшую прибыль от своих долгосрочных инвестиций.

Принцип работы Proof-of-Burn следующий: пользователь отправляет монеты на специальный адрес, на котором они «сгорают», и запись этого перевода в блокчейне доказывает, что пользователь действительно сжег свои монеты. В будущем на основании этих данных пользователю выплачивается вознаграждение.

Причины сжигания монет [ править ]

Различают несколько основных причин сжигания криптовалюты.

Повышение курса криптовалюты [ править ]

Сжигая определенное количество криптовалюты за определенный отрезок времени, можно искусственно поддерживать курс валюты на нужном уровне. Самый популярный искусственный способ повысить ценность какой-либо валюты — это резко сократить количество монет.

Поддержание стабильности [ править ]

Сжигание криптовалюты позволяет избежать обесценивания монет: если не ограничивать количество новых единиц криптовалюты, со временем ее ценность будет стремиться к нулю. Как результат, система станет экономически невыгодной.

Создание новой криптовалюты — хардфорка [ править ]

Хардфорк позволяет отделять нужное количество монет от существующего путем изменения протокола шифрования. Отделенную таким способом часть можно объявить новой валютой и вывести ее на рынок.

Примеры сжигания криптовалюты [ править ]

Алгоритмы работы некоторых криптовалют изначально предусматривают сжигание монет. Вот несколько примеров.

Сжигание монет Ripple (XRP) [ править ]

Концепция криптовалюты Ripple (XRP) предполагает определенное количество монет, которое не увеличивается, что, по задумке создателей, позволит избежать инфляции. Для этого был разработан специальный алгоритм, при помощи которого происходит сжигание монет Рипл в количестве 0.00001 XRP за каждый перевод. Вместе с тем такой алгоритм сокращает количество спам-транзакций.

Сжигание монет TRON (TRX) [ править ]

Возможность сжигания монет TRON (TRX) – один из главных вопросов, который беспокоит владельцев монет. Основатель проекта Джастин Сан в одном из видео рассказывает, как именно он планирует сжигать монеты TRX. Сжигание монет Трон позволит повысить курс этой криптовалюты и сделать токены более ценными.

Сжигание монет Binance Coin (BNB) [ править ]

Криптовалюта Binance Coin (BNB) сегодня считается одной из самых перспективных для инвестирования. Биржа Binance практикует сжигание монет каждый квартал, чтобы искусственно сократить предложение при повышении долгосрочного спроса. По данным на июнь 2018 года, Бинанс провела уже три сжигания, причем в каждый последующий раз количество сжигаемых монет было в разы больше предыдущего.

Источник

Что такое сжигание токенов и почему разработчики уничтожают криптовалюту

В секторе криптовалют существует такое понятие, как сжигание токенов. Создатели цифровых монет уничтожают часть эмиссии, чтобы ограничивать предложение, тем самым повышая стоимость актива. Все операции по сжиганию монет записываются в блокчейн как транзакция, так что любой может проверить, что монеты действительно были навсегда выведены из обращения.

При создании новой криптовалюты разработчики просчитывают математическую модель, которая определяет стоимость актива, объяснил Александр Хвойницкий, директор по маркетингу криптовалютной p2p-площадки Chatex. По его словам, разработчикам приходится уничтожать часть токенов, если цифровая монета не достигает поставленных целей модели. Держатели этой криптовалюты могут не беспокоиться, что их токены будут уничтожены, поскольку разработчики сжигают цифровые монеты, которые принадлежат им.

Сжигание токенов — не единственный способ бороться с инфляцией цены монеты, утверждает Роман Некрасов. Например, в сети биткоина нет никакого сжигания, но консенсус Proof-of-Work (PoW) помогает не допустить переизбытка предложения новых монет в циркуляции, пояснил эксперт. По его словам периодическое сокращение награды майнерам за найденный блок (за выполненную вычислительную задачу) призвано как раз удержать уровень инфляции у целевого показателя. Также Роман Некрасов напомнил, что у многих других криптовалют существует лимит выпуска монет, например, больше 21 млн биткоинов не будет существовать никогда.

Больше новостей о криптовалютах вы найдете в нашем телеграм-канале РБК-Крипто.

Источник

Что такое сжигание токенов и как это влияет на цену

Поделиться

Зачем проекты сжигают криптовалюту

Как сжигание сказывается на цене токена

Большая эмиссия это хорошо или плохо?

Самый ТОПовый канал по заработку на криптовалютах.

Редакция BeInCrypto попыталась разобраться, зачем сжигают токены, а самое главное — какой от этого толк держателям монет криптовалют

Криптовалюты, такие как биткоин, Ethereum, Litecoin и другие, похожи на обычные деньги. Ими можно оплатить товары или услуги, их можно хранить на черный день, в них можно инвестировать. Например, как люди иногда инвестируют рубли в доллары или евро.

Но у цифровых валют, в отличие от бумажных – их еще называют фиатными – есть одно важное свойство – они защищены от инфляции. Это значит, что со временем монеты не обесцениваются, а, наоборот, становятся более ценными. Проекты используют для этого разные методы. Один из них — сжигание.

Что такое сжигание

Название говорит само за себя — разработчики криптовалюты уничтожают часть монет и таким образом сокращают их количество в обращении. В результате они становятся более дефицитными и растут в цене.

Так проекты защищают монеты от обесценения и вознаграждают тех, кто готов купить и держать актив, как можно дольше. Ведь при сжигании создается искусственный дефицит монет, соответственно, их стоимость растет. Например, в конце февраля проект Crypto.com сжег 70 млн монет, а стоимость токена обновила исторический максимум.

На фондовом рынке компании используют для этих целей обратный выкуп. Они скупают собственные акции и выводят их оборота.

Как это работает – пример из жизни

Чтобы понять, как работает сжигание, сравним токен с почтовой маркой. Ежегодно Почта России выпускает набор коллекционных марок. Каждая марка из такого набора существует во множестве экземпляров. Их раскупают филателисты для коллекций.

Теперь представьте, что в складских помещениях типографии Гознака, где печатают марки, произошел пожар, уничтоживший почти весь выпуск. Уцелел лишь пробный лист. Стоимость уцелевших марок взлетит до небес, а филателисты будут драться друг с другом не на жизнь, а насмерть, чтобы заполучить их себе в коллекцию.

Пример слегка утрированный, но суть ясна: сжигание токенов создает дефицит и ажиотаж.

Кто сжигает токены

Чаще всего монеты сжигают проекты с неограниченной эмиссией, чтобы предотвратить обесценение. Ripple и Stellar используют сжигание, чтобы поддержать ценность монет.

Криптовалютные биржи тоже любят избавляться от собственных токенов. Яркий пример – нативный токен Binance — binance coin (BNB). Создавая монету, разработчики решили, что изначально будет выпущено 200 млн BNB, но затем эмиссия постепенно сократится до 100 млн. С этой целью биржа раз в квартал тратит 20% прибыли на выкуп и последующее уничтожение токенов.

На что обратить внимание

Теоретически сжигание токенов ведет к росту цен на оставшиеся в обращении монеты. На практике это работает только в том случае, если токен востребован на рынке, а проект пользуется хорошей репутацией.

Если продолжить сравнение с почтой, вряд ли потребители сильно обеспокоятся, если сгорит тираж почтовых конвертов. Просто почта понесет убытки. С токенами то же самое: неизвестный проект не добьется повышения стоимости монеты, потому что люди изначально не видят в ней ценности.

Есть что сказать? Напишите нам или присоединяйтесь к дискуссии в нашем Телеграм-канале.

Источник

Криптовалютный buy back: зачем сжигают токены Ethereum?

В сети криптовалюты Ethereum после выхода обновления London 5 августа начался процесс сжигания монет – вывода их из обращения. Обновление внесло поправки в механизм комиссий за транзакции: часть комиссий теперь сжигается, а не предоставляется майнерам в качестве вознаграждения.

Finam.ru разобрался, каким образом и зачем производится уничтожение эфира, и как этот процесс влияет на стоимость криптовалюты.

Криптовалютный buy back

Как отмечается в материале портала Forklog, стоимость выведенных из обращения монет Ethereum составила около 4,2 млрд долларов. При этом эмиссия сократилась на 39%, инфляция в сети замедлилась до 1,8% в год.

Сжигаемые активы выводятся из обращения согласно добровольному решению владельца. Если уничтожение токенов заложено в алгоритме работы проекта, разработчики предупреждают об этом заранее. Поэтому пользователь может отказаться от использования проекта, который сжигает токены (в том числе как часть уплачиваемых комиссий), поясняет Forklog.

Как повлияло сжигание на курс Ethereum?

Чистое сокращение эмиссии ETH оказало видимый эффект, обеспечив ему динамику «выше рынка», увеличив его цену на 150% к минимумам июля против роста BTC за это время на 95% и 120% для всего рынка криптовалют, говорит г-н Купцикевич.

Какие еще монеты сжигают?

Самые известные сжигания происходили с Ripple (XRP), TRON и Binance Coin, говорит Александр Купцикевич.

Криптобиржа Binance, в частности, проводит ежеквартальные сжигания монет Binance Coin (BNB). Как поясняется в материале биржи, количество сжигаемых монет BNB зависит от количества сделок на бирже за трехмесячный период. Таким образом, каждый квартал Binance сжигает BNB пропорционально общему объему торгов.

По состоянию на октябрь 2021 года Binance совершила 17 сжиганий BNB. В общей сложности было сожжено 33 199 679 BNB, что уменьшило общее предложение на 16,59% от общего количества (к настоящему времени в обороте 166 801 147 BNB).

ETH vs BTC

Как подчеркивает г-н Купцикевич, текущий коррекционный откат рынка криптовалют в меньшей степени навредил эфиру, чем многим другим крупным альткоинам.

Аналитики JPMorgan Chase также считают, что Ethereum является более привлекательным объектом для инвестиций, чем биткоин, ввиду его меньшей чувствительности к влиянию макроэкономических факторов. Их мнение приводит издание The Independent.

Как отмечают эксперты банка, рост доходности облигаций, а также последующая нормализация денежной-кредитной политики оказывают нисходящее давление на биткоин в качестве цифрового аналога золота, как и на сам драгоценный металл. В то же время Ethereum выглядит менее восприимчивым к этой тенденции.

На тему сравнения биткоина и Ethereum высказался в четверг также главный экономист Saxo Bank Стин Якобсен, рассуждая о перспективах криптовалютного рынка.

Перспективы крипторынка

В ближайшее время, как предупреждает Александр Купцикевич, криптовалютам предстоит выдержать сезон распродаж.

Стин Якобсен же считает, что в целом популярность крипторынка в перспективе будет расти, причем на нем должно появиться новое поколение криптовалют. По его мнению, если провести аналогию с рынком мобильных телефонов, то «крипта сейчас примерно на уровне раскладушки Nokia».

Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.

Источник

Что такое сжигание монет и как оно влияет на цену?

Что такое сжигание монет?

Это безвозвратное выведение из обращения определенного количества монет по решению владельца или согласно заданному алгоритму. Для сжигания активов могут использоваться специальные адреса и смарт-контракты. Также эта процедура может выполняться автоматически при проведении транзакций.

Выведение из обращения может осуществляться различными субъектами: частными лицами, компаниями, торговыми площадками и децентрализованными приложениями. Сжигание заложено в алгоритмах работы многих криптовалют.

При выведении из обращения используются различные источники активов. Средства могут являться частью прибыли кастодиальной или децентрализованной биржи. Сжигаться могут комиссии за транзакции, что реализовано в некоторых криптовалютах. Также существует механизм консенсуса Proof-of-Burn (PoB), подразумевающий выведение из обращения части активов валидаторов.

Процедура применяется, например, для создания дефляционных валют. К сжиганию могут прибегать для распределения прибыли между владельцами актива. Также это инструмент, выполняющий определенные функции: уменьшение нагрузки на сеть, защита от спама, реализация специального механизма консенсуса.

Как технически реализуется сжигание монет?

При переводе монет на адрес, к которому нет закрытого ключа, они будут сожжены. Можно отправить средства на ошибочный или специально сгенерированный адрес, создание которого не представляет трудностей.

На различных информационных ресурсах можно найти адреса, предназначенные для сжигания монет. Последние существуют в сети биткоина, Ethereum, а также в других блокчейнах.

Например, есть биткоин-адрес 1BitcoinEaterAddressDontSendf59kuE, используемый для этой цели. На нем уже скопилось значительное количество средств. Посмотреть баланс счета и детали транзакций можно, используя блокчейн-обозреватель.

На данный момент не существует технологии, позволяющей подобрать закрытый ключ по известному адресу получателя. Это гарантирует, что отправленные на подобные счета монеты будут безвозвратно потеряны. Многие используют такой способ, чтобы уничтожить цифровые активы. Подобные адреса и транзакции сжигания можно найти при анализе различных блокчейнов.

Чтобы уничтожить средства в современных сетях, используется специальный смарт-контракт. В Ethereum существует функция burn, позволяющая вывести из обращения ETH, а также токены различных стандартов.

При сжигании необходимо указать число монет, выводящихся из обращения. Если на балансе пользователя достаточно средств, смарт-контракт заблокирует указанное количество токенов, уничтожив их навсегда.

Детали одной из таких операций можно посмотреть на Etherscan. В данных о транзакции есть информация о монетах, выводившихся из обращения (в данном случае BNB).

После нажатия Decode Input Data, можно узнать детали:

Число содержит 18 десятичных знаков и показывает, что было сожжено 1 623 818 BNB. Выполнение смарт-контракта гарантирует выведение из обращения этих активов.

В некоторых случаях сжигание монет заложено в алгоритме работы проекта или криптовалюты. Выведение из обращения является дополнительной операцией при переводе активов. Как правило, сжигается комиссия за транзакцию (частично или в полном объеме).

Майнеры также могут выводить из обращения монеты, используя специальное программное обеспечение. Эта возможность реализуется путем отказа от получения транзакционных комиссий при подтверждении блока. Если информация о переводе средств майнеру не внесена в блокчейн, эти активы не достанутся никому.

Проект Slimcoin одним из первых внедрил механизм консенсуса Proof-of-Burn. Алгоритм требует отправки майнерами монет на адреса для сжигания. Результатом транзакции является специальный хеш, позволяющий формировать PoB-блоки. Последние чередуются с Proof-of-Work (PoW) блоками. Сожженные монеты со временем «разлагаются» (Decay). Технически это реализуется при помощи множителя, зависящего от числа выведенных из обращения монет, а также от времени, прошедшего с этого момента. Например, множитель транзакции сжигания на сумму 60 монет утроится за 1000 дней. Тот же результат достигается при уничтожении 20 токенов через указанное время. Таким образом, 40 монет «разложились» с момента первой транзакции.

Вероятность сгенерировать PoW-блок пропорциональна вычислительным мощностям, на покупку которых израсходованы средства. По аналогии с алгоритмом Proof-of-Work вероятность нахождения PoB-блока также зависит от количества затраченных (сожженных) монет. Алгоритм позволяет отказаться от покупки вычислительного оборудования для получения большей выгоды. Взамен предоставляется возможность сжечь монеты, чтобы в будущем получить высокий доход, не прибегая к капитальным инвестициям.

Откуда берутся средства для сжигания?

Сжигаемые активы выводятся из обращения согласно добровольному решению владельца. Если уничтожение токенов заложено в алгоритме работы проекта, разработчики предупреждают об этом заранее. Как правило, эта информация есть в whitepaper. Поэтому пользователь может отказаться от использования проекта, который сжигает токены (в том числе как часть уплачиваемых комиссий).

Выполняя сжигание, владельцы преследуют определенные цели (заявленные или скрытые). Для достижения требуемого результата могут раскрываться источники поступления средств.

Проект может сжигать часть собственного дохода. Эта схема реализована в ряде криптобирж, использующих активы для приобретения монет по рыночной цене. Такие действия направлены на создание дополнительного спроса на нативный токен проекта. После приобретения монеты сжигаются. Альтернативой выкупу является изъятие из обращения средств, принадлежащих торговой площадке.

При сжигании уменьшается общее предложение. Это положительно влияет на стоимость актива, при условии неизменного или растущего спроса.

Сжигание используется для выведения из обращения комиссий на различных платформах, криптобиржах и других проектах. В августе 2021 года в сети Ethereum состоялся хардфорк London. Одним из его нововведений является EIP-1559, предполагающее сжигание части комиссий. В результате создаются благоприятные условия для того, чтобы ETH стала дефляционной криптовалютой.

С активацией EIP-1559 появилась базовая комиссия (base fee), которая изменяется по определенному алгоритму и отличается для каждого блока. Даже в периоды большой загруженности сети ее величина предсказуема и известна заранее. Это позволяет избежать ситуации, когда транзакционные сборы в соседних блоках отличаются в разы. В текущей реализации базовая комиссия полностью сжигается.

Кроме этого сбора существует дополнительная плата за приоритет (priority fee). Она предоставляет отправителю первоочередное право на подтверждение транзакции. Эта комиссия, а также награда за блок выплачиваются майнеру.

В зависимости от загруженности сети общее предложение ETH может уменьшиться или увеличиться. Его изменение в динамике можно отслеживать при помощи сервиса ultrasound.money. При этом возможно появление дефляционных блоков, для которых базовая комиссия будет превышать плату за приоритет и награду за блок. В этом случае сжигается больше средств, чем выпускается. Возникновение дефляционных блоков связано с повышенной нагрузкой на сеть (большим количеством транзакций). С детальной аналитикой можно ознакомиться, используя интернет-ресурс Deflationary blocks.

Сжигание комиссий может преследовать различные цели, включая защиту сети от спама. В этом случае транзакционные сборы сжигаются частично или полностью. Подобный механизм реализован в Avalanche, Ripple и других проектах.

Сжигание было использовано проектом Neblio при проведении ICO. Эта операция позволила уничтожить монеты, невостребованные в процессе первичной продажи.

Какие проекты периодически сжигают монеты?

Платформа Binance проводит ежеквартальное сжигание монет. В whitepaper было запланировано выведение из обращения нативного токена BNB, для чего используется 20% прибыли за указанный период. Сжигание будет происходить до тех пор, пока общее предложение не уменьшится до 100 млн монет.

Выведение из обращения токенов анонсируется и освещается на платформе. Первоначально уничтожение монет осуществлялось в сети Ethereum, а их количество рассчитывалось на основании спотовых объемов торгов. Теперь BNB сжигают в Binance Chain.

Развитие платформы привело к появлению дополнительных источников дохода. На данный момент количество сжигаемых средств рассчитывается на основании общего объема торгов. Также разработчики предлагают улучшение Binance Smart Chain, которое по аналогии с Ethereum предполагает сжигание части транзакционных комиссий.

Принадлежащая iFinex биржа Bitfinex также выводит из обращения монеты. В 2019 году управляющая компания выпустила токен UNUS SED LEO (LEO), объем эмиссии которого составил 1 миллиард монет. Согласно whitepaper, iFinex обязуется выкупать и сжигать токены LEO ежемесячно, используя для этого более 27% от совокупных доходов. Компания позволяет следить за выведением из обращения монет в реальном времени.

Некастодиальная платформа PancakeSwap также периодически сжигает монеты. Из обращения выводятся токены CAKE, поступающие из разных источников.

Различные проекты регулярно сжигают монеты, предоставляя подробную информацию об этих событиях. Чтобы быть в курсе планируемых уничтожений монет можно воспользоваться одним из календарей криптовалют, осуществив целевой поиск. Например, актуальная информация предоставляется сервисом Coindar (при выборе тега сжигание).

Как сжигание влияет на стоимость актива?

В зависимости от заявленных целей и алгоритма, согласно которому сжигаются монеты, операция может оказывать различное влияние на цену актива в краткосрочной и долгосрочной перспективе.

Биржи и иные проекты, использующие часть дохода для покупки актива на рынке и его последующего уничтожения, создают наибольшее влияние. Цена тесно связана с изменением баланса между спросом и предложением. Соответственно, регулярное приобретение монет стимулируют рост стоимости.

Во время покупки или сжигания значительной суммы средств возможен скачкообразный рост курса актива. В долгосрочной перспективе эти действия позволяют сформировать дополнительный прирост цены. Подобные события будут воздействовать на рынок аналогично валютной интервенции.

Некоторые проекты хранят значительную сумму средств в нативных токенах. Они могут использовать часть от полученной прибыли, сжигая имеющиеся монеты. При этом общее предложение уменьшается, но приобретать токены не требуется. Эти действия создают позитивный новостной фон, но в сравнении с обратным выкупом монет их влияние значительно ниже. Тем не менее уменьшение предложения может стимулировать рост стоимости.

Функционирование PoW-криптовалют сопряжено с вознаграждением майнеров, для чего используются награды за блок и транзакционные сборы. Процесс выведения из обращения комиссий или средств валидаторов нельзя рассматривать отдельно. В таких условиях сжигание происходит параллельно с эмиссией. В результате число монет может увеличиваться или уменьшаться. Также возможна ситуация, когда сожженные токены через некоторое время возвращаются в обращение.

Влияние подобных действий на стоимость непрямое. Как правило, значительное снижение числа монет в обращении является хорошей новостью, способствующей росту популярности и стоимости актива. Для понимания ситуации необходимо анализировать динамику изменения предложения, а также количество дефляционных блоков. Эту информацию можно найти, воспользовавшись специализированными аналитическими ресурсами.

Подписывайтесь на новости ForkLog в Twitter!

Источник